Interpretacja indywidualna z dnia 5 stycznia 2026 r., Dyrektor Krajowej Informacji Skarbowej, sygn. 0111-KDIB1-2.4010.570.2025.2.EWJ

Interpretacja indywidualna – stanowisko prawidłowe

Szanowni Państwo,

stwierdzam, że Państwa stanowisko w sprawie oceny skutków podatkowych opisanego zdarzenia przyszłego w podatku dochodowym od osób prawnych jest prawidłowe.

Zakres wniosku o wydanie interpretacji indywidualnej

28 października 2025 r. wpłynął Państwa wniosek z tego samego dnia o wydanie interpretacji indywidualnej.

Uzupełnili go Państwo pismem z 28 listopada 2025 r. (wpływ tego samego dnia).

Treść wniosku jest następująca:

Opis zdarzenia przyszłego

Wnioskodawca została powołana przez Fundatora w dniu (…) 2025 r. w oparciu o przepisy ustawy z dnia 26 stycznia 2023 r. o fundacji rodzinnej fundację rodzinną.

W dniu (…) 2025 r. został złożony wniosek o rejestrację w (…). Obecnie Wnioskodawca pozostaje do momentu rejestracji przez (…) fundacją rodzinną w organizacji [dalej zwana FRwO]. Aktualny okres oczekiwania na rejestrację może wynieść nawet rok i przez ten okres Wnioskodawca będzie funkcjonował jako FRwO. Po rejestracji Wnioskodawca będzie funkcjonował jako fundacja rodzinna [dalej zwana FR] (w dalszej części wniosku Wnioskodawca od momentu powołania do momentu rejestracji przez (…) będzie funkcjonował jako FRwO, zaś w okresie po rejestracji jako FR).

Rok obrotowy Wnioskodawcy trwa od 1 grudnia do 30 listopada. Pierwszy rok obrotowy kończy się 30 listopada 2025 r. Do FR fundator wniesie w darowiźnie akcje (…) spółki kapitałowej. Wnioskodawca w okresie funkcjonowania jako FRwO jak i po rejestracji już jako FR otrzyma dywidendę zarówno pieniężną jak i rzeczową z tytułu posiadania ww. akcji. W okresie funkcjonowania jako FRwO jak i FR Wnioskodawca będzie nabywał i umarzał certyfikaty inwestycyjne funduszu inwestycyjnego zamkniętego [dalej CI]. Wolne środki pieniężne FRwO jak i FR zainwestuje w nabycie akcji spółek akcyjnych, udziałów w sp. z o.o. oraz obligacji jak również ulokuje na lokatach bankowych. W związku powyższym FRwO jak i FR uzyska przychody (dochody) takie jak przychody (dochody) z dywidendy z (…)spółki kapitałowej, umorzenia CI, odsetki od lokat bankowych oraz obligacji etc.

W uzupełnieniu wskazali Państwo, że:

1) Spółka z siedzibą w (…) jest rezydentem podatkowym (…) i podlega opodatkowaniu podatkiem dochodowym od osób prawnych tamże. Jednocześnie Spółka działając jako fundusz inwestycyjny korzysta ze zwolnienia z podatku dochodowego w (…).

2) Spółka z siedzibą w (…) nie jest podmiotem transparentnym podatkowo dla celów CIT, jest podatnikiem CIT i wspólnikom Spółki nie są alokowane dochody uzyskiwane przez Spółkę.

3) Fundacja zamierza nabywać obligacje korporacyjne czyli obligacje emitowane przez polskie albo zagraniczne podmioty prywatne.

4) Nabywane certyfikaty inwestycyjne będą emitowane przez fundusz inwestycyjny zamknięty aktywów niepublicznych działający na podstawie ustawy z dnia 27 maja 2004 r. o funduszach inwestycyjnych i zarządzaniu alternatywnymi funduszami inwestycyjnymi.

Pytania

1. Czy w uzyskiwane przez FR albo FRwO odsetki od lokat bankowych są zwolnione z opodatkowania CIT?

2. Czy dywidendy uzyskiwane przez FR albo FRwO jako akcjonariusza/udziałowca spółek kapitałowych (tj. krajowych spółek z o.o. oraz spółek akcyjnych jak również ich zagranicznych odpowiedników) będą zwolnione z CIT?

3. Czy odsetki uzyskiwane przez FR albo FRwO z tytułu posiadanych obligacji są zwolnione z CIT?

4. Czy wynagrodzenie z tytułu umorzenia przez FR albo FRwO certyfikatów inwestycyjnych funduszu inwestycyjnego zamkniętego będzie zwolnione z CIT ?

Państwa stanowisko w sprawie

Stanowisko Wnioskodawcy

1.Przychód (dochód) w formie odsetek od lokat bankowych uzyskiwany przez FR jak i FRWO jest zwolniony z opodatkowania CIT. W przypadku ziszczenia się okoliczności, wskazanych w art. 6 ust. 9 ustawy o CIT Wnioskodawca jako FRwO traci prawo do zwolnienia i jest zobowiązany do zapłaty CIT.

2. Dywidendy uzyskiwane przez FR albo FRwO ze spółek kapitałowych (tj. krajowych spółek z o.o. oraz spółek akcyjnych jak również ich zagranicznych odpowiedników) są zwolnione z CIT. W przypadku ziszczenia się okoliczności, wskazanych w art. 6 ust. 9 ustawy o CIT Wnioskodawca jako FRwO traci prawo do zwolnienia i jest zobowiązany do zapłaty CIT.

3. Przychód (dochód) w formie odsetek uzyskiwanych przez FR z tytułu posiadanych obligacji jest zwolniony z CIT. W przypadku ziszczenia się okoliczności, wskazanych w art. 6 ust. 9 ustawy o CIT Wnioskodawca jako FRwO traci prawo do zwolnienia i jest zobowiązany do zapłaty CIT.

4. Wynagrodzenie z tytułu umorzenia przez FR jak również FRWO certyfikatów inwestycyjnych funduszu inwestycyjnego zamkniętego będzie zwolnione z CIT. W przypadku ziszczenia się okoliczności, wskazanych w art. 6 ust. 9 ustawy o CIT Wnioskodawca jako FRwO traci prawo do zwolnienia i jest zobowiązany do zapłaty CIT.

Uzasadnienie

1.

Uwagi ogólne

21 lutego 2023 r. ogłoszony został tekst ustawy z dnia 26 stycznia 2023 r. o fundacji rodzinnej (t. j. Dz. U. z 2023 r. poz. 326, dalej: UFR).

Zgodnie z art. 145 UFR: Ustawa wchodzi w życie po upływie trzech miesięcy od dnia ogłoszenia. Zatem, tekst tej ustawy wszedł w życie 22 maja 2023 r.

Zgodnie z art. 1 UFR: Ustawa reguluje organizację i funkcjonowanie fundacji rodzinnej, w tym prawa i obowiązki fundatora i beneficjenta.

Z kolei zgodnie z art. 2 ust. 1 UFR: Fundacja rodzinna jest osobą prawną utworzoną w celu gromadzenia mienia, zarządzania nim w interesie beneficjentów oraz spełniania świadczeń na rzecz beneficjentów. Fundator określa w statucie szczegółowy cel fundacji rodzinnej.

Zgodnie ze zdaniem wstępnym do art. 133 UFR: W ustawie z dnia 15 lutego 1992 r. o podatku dochodowym od osób prawnych (Dz.U. z 2022 r. poz. 2587, 2640 i 2745 oraz z 2023 r. poz. 185) (dalej updop) wprowadza się wymienione w przepisie zmiany.

Zgodnie z art. 4a pkt 36 updop: Ilekroć w ustawie jest mowa o fundacji rodzinnej - oznacza to fundację rodzinną albo fundację rodzinną w organizacji w rozumieniu ustawy z dnia 26 stycznia 2023 r. o fundacji rodzinnej (Dz.U. poz. 326). Zatem, fundacja rodzinna, jako osoba prawna podlegać będzie zasadom opodatkowania dochodów osób prawnych na mocy art. 1 ust. 1 updop.

Zgodnie z art. 6 ust 1 pkt 25 updop zwalnia się od podatku fundację rodzinną.

Zgodnie z art. 6 ust. 6-10 updop:

6. Zwolnienie, o którym mowa w ust. 1 pkt 25, nie ma zastosowania do podatku, o którym mowa w art. 24b i art. 24q.

7. Zwolnienie, o którym mowa w ust. 1 pkt 25, nie ma zastosowania do działalności gospodarczej fundacji rodzinnej wykraczającej poza zakres określony w art. 5 ustawy z dnia 26 stycznia 2023 r. o fundacji rodzinnej.

8. Zwolnienie, o którym mowa w ust. 1 pkt 25, nie ma zastosowania do osiąganych przez fundację rodzinną przychodów z najmu, dzierżawy lub innej umowy o podobnym charakterze, której przedmiotem jest przedsiębiorstwo, zorganizowana część przedsiębiorstwa lub składniki majątku służące prowadzeniu działalności przez beneficjenta, fundatora lub podmiot powiązany w rozumieniu art. 11a ust. 1 pkt 4 z fundacją rodzinną, beneficjentem lub fundatorem, przy czym wielkość udziałów i praw, o których mowa w art. 11a ust. 2 pkt 1, wynosi co najmniej 5%.

Zatem, fundacje rodzinne zostaną, co do zasady, objęte podmiotowym zwolnieniem od podatku dochodowego od osób prawnych, należy jednak mieć na uwadze następujące przepisy.

Zgodnie z art. 5 UFR: 1. Fundacja rodzinna może wykonywać działalność gospodarczą w rozumieniu art. 3 ustawy z dnia 6 marca 2018 r. - Prawo przedsiębiorców (Dz.U. z 2023 r. poz. 221) tylko w zakresie:

1) zbywania mienia, o ile mienie to nie zostało nabyte wyłącznie w celu dalszego zbycia;

2) najmu, dzierżawy lub udostępniania mienia do korzystania na innej podstawie;

3) przystępowania do spółek handlowych, funduszy inwestycyjnych, spółdzielni oraz podmiotów o podobnym charakterze, mających swoją siedzibę w kraju albo za granicą, a także uczestnictwa w tych spółkach, funduszach, spółdzielniach oraz podmiotach;

4) nabywania i zbywania papierów wartościowych, instrumentów pochodnych i praw o podobnym charakterze;

5) udzielania pożyczek:

a) spółkom kapitałowym, w których fundacja rodzinna posiada udziały albo akcje,

b) spółkom osobowym, w których fundacja rodzinna uczestniczy jako wspólnik,

c) beneficjentom;

6) obrotu zagranicznymi środkami płatniczymi należącymi do fundacji rodzinnej w celu dokonywania płatności związanych z działalnością fundacji rodzinnej;

7) produkcji przetworzonych w sposób inny niż przemysłowy produktów roślinnych i zwierzęcych, z wyjątkiem przetworzonych produktów roślinnych i zwierzęcych uzyskanych w ramach prowadzonych działów specjalnych produkcji rolnej oraz produktów opodatkowanych podatkiem akcyzowym, o ile ilość produktów roślinnych lub zwierzęcych pochodzących z własnej uprawy, hodowli lub chowu, użytych do produkcji danego produktu stanowi co najmniej 50% tego produktu;

8) gospodarki leśnej.

2. Działalność, o której mowa w ust. 1 pkt 7 i 8, fundacja rodzinna może wykonywać wyłącznie w związku z prowadzonym gospodarstwem rolnym.

3. Przepis ust. 1 pkt 1 nie dotyczy praw wynikających z przystąpienia do podmiotów, o których mowa w ust. 1 pkt 3, i uczestnictwa w tych podmiotach oraz składników mienia, o których mowa w ust. 1 pkt 4.

W zakresie działalności prowadzonej przez fundację rodzinną poza dozwolonym zakresem wskazanym w ww. art. 5 UFR, będzie ona podlegała opodatkowaniu zgodnie z przepisem art. 24r updop, zgodnie z którym:

1. W zakresie w jakim fundacja rodzinna prowadzi działalność gospodarczą wykraczającą poza zakres określony w art. 5 ustawy z dnia 26 stycznia 2023 r. o fundacji rodzinnej stawka podatku, o którym mowa w art. 19, wynosi 25% podstawy opodatkowania.

2. Do fundacji rodzinnej, o której mowa w ust. 1, przepis art. 15 ust. 2 stosuje się odpowiednio.

3. Do fundacji rodzinnej, o której mowa w ust. 1, nie stosuje się zwolnień i odliczeń określonych w art. 17-18f. Fundacja rodzinna jako osoba prawna jest podatnikiem podatku dochodowego od osób prawnych i co do zasady korzysta ze zwolnienia podmiotowego, o którym mowa w art. 6 ust. 1 pkt 25 ustawy CIT.

Zwolnienie to nie ma zastosowania do działalności gospodarczej fundacji rodzinnej wykraczającej poza zakres określony w art. 5 ustawy z dnia 26 stycznia 2023 r. o fundacji rodzinnej (art. 6 ust. 7 ustawy o CIT). W ramach dozwolonej działalności gospodarczej (art. 5 ust. 1 pkt 4 UFR) fundacja rodzinna może m. in. nabywać i zbywać papiery wartościowe, instrumenty pochodne i prawa o podobnym charakterze. Definicja papierów wartościowych oraz instrumentów pochodnych wynika z ustawy z 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi (Dz.U. z 2023 r. poz.646).

Zgodnie z ww. ustawą papiery wartościowe i instrumenty pochodne są instrumentami finansowymi. Przez papiery wartościowe należy rozumieć akcje, prawa poboru w rozumieniu Ksh, prawa do akcji, warranty subskrypcyjne, kwity depozytowe, obligacje, listy zastawne, certyfikaty inwestycyjne i inne zbywalne papiery wartościowe, a także inne zbywalne prawa majątkowe.

Natomiast instrument pochodny, to taki instrument finansowy, którego wartość zależy od wartości innego instrumentu finansowego zwanego instrumentem bazowym.

Do instrumentów pochodnych zaliczane są m. in. opcje, kontrakty terminowe, swapy, umowy forward oraz inne prawa majątkowe.

Jednocześnie z art. 6 ust. 1 pkt 25 ustawy o CIT wynika że zwalnia się od podatku fundację rodzinną. Użyty w tym przepisie termin fundacja rodzinna ma zastosowanie zarówno dla fundacji rodzinnej jak i dla FRwO, co bezpośrednio wynika z art. 4a pkt 36 ustawy o CIT.

Zwolnienie przewidziane w art. 6 ust. 1 pkt 25 ustawy o CIT nie jest jednak bezwarunkowe gdyż:

-nie ma zastosowania do działalności gospodarczej fundacji rodzinnej wykraczającej poza zakres określony w art. 5 ustawy o fundacji rodzinnej (art. 6 ust. 7 ustawy o CIT);

-fundacja rodzinna w organizacji traci prawo do zwolnienia, w przypadku gdy nie została zgłoszona do rejestru fundacji rodzinnych w terminie sześciu miesięcy od dnia jej powstania albo postanowienie sądu rejestrowego odmawiające jej zarejestrowania stało się prawomocne, przy czym utrata prawa do zwolnienia następuje od dnia powstania fundacji rodzinnej w organizacji (art. 6 ust. 9 ustawy o CIT).

W ocenie Wnioskodawcy, pierwsze z powyższych ograniczeń należy interpretować w ten sposób, że FR i odpowiednio FRwO korzystają ze zwolnienia od opodatkowania podatkiem dochodowym od osób prawnych z tym zastrzeżeniem, że ze zwolnienia wyłączone są dochody z działalności gospodarczej tej fundacji, która to działalność wykracza poza zakres określony w art. 5 Ustawy o fundacji rodzinnej. Oznacza to, że FR i FRwO są zwolnione podmiotowo od opodatkowania podatkiem dochodowym od osób prawnych w zakresie w jakim realizuje działalność gospodarczą określoną w art. 5 Ustawy o fundacji rodzinnej.

Wskazuje na to w szczególności literalne brzmienie art. 6 ust. 7 ustawy CIT, z którego wynika, że realizowanie przez fundację rodzinną działalności gospodarczej wykraczającej poza zakres określony w art. 5 Ustawy o fundacji rodzinnej nie wyklucza zwolnienia FR lub FRwO od opodatkowania podatkiem dochodowym od osób prawnych w pozostałym zakresie.

Wyżej wymienione ograniczenie odnosi się bezpośrednio do FRwO.

Zgodnie z art. 6 ust. 9 ustawy o CIT, FRwO traci prawo do zwolnienia w przypadku zaistnienia okoliczności, o których mowa w art. 6 ust. 9 ustawy CIT oznacza to, że do czasu wystąpienia tych okoliczności, zwolnienie, o którym mowa w art. 6 ust. 1 pkt 25 ustawy CIT przysługuje FRwO.

1.utrata prawa do zwolnienia następuje w dacie zaistnienia okoliczności, o których mowa w art. 6 ust. 9 ustawy CIT, a jedynie wywołuje skutek ex tunc tj. od dnia powstania FRwO. W przypadku ziszczenia się okoliczności, wskazanych w art. 6 ust. 9 ustawy o CIT, FRwO jest obowiązana do: 1. złożenia zeznania, o którym mowa w art. 27 ust. 1, albo takich zeznań obejmujących okres od początku jej powstania oraz

2. zapłaty podatku wraz z odsetkami za zwłokę, przy czym odsetki nalicza się od następnego dnia po upływie terminu, o którym mowa w art. 27 ust. 1, do dnia zapłaty podatku włącznie (art. 6 ust. 10 ustawy o CIT).

Ad. 1

Przychód (dochód) w formie odsetek od lokat bankowych FR jest zwolniony z opodatkowania CIT. UFR nie odnosi się wprost do zakładania przez FR lokat bankowych jako elementu prowadzonej działalności gospodarczej. Jednakże taki sposób gospodarowania wolnymi środkami pieniężnymi należy przyjąć jako oczywisty w przypadku każdego podmiotu gospodarczego. Jednocześnie, w orzecznictwie sądowym stwierdza się brak definicji legalnej pojęcia „lokaty” bankowej w przepisach prawa, zaś z obowiązujących regulacji płynie wniosek, że lokata bankowa polega na udostępnieniu przez klienta bankowi środków pieniężnych na określony czas w zamian za wynagrodzenie w postaci odsetek. (wyrok Sądu Najwyższego z dnia 21 stycznia 2023 r., sygn. akt III CSKP 80/21).

Mając na uwadze powyżej przytoczoną definicję należy wskazać, że skoro odsetki od lokaty bankowej stanowią wynagrodzenie z tytułu udostępnienia bankowi przez klienta środków pieniężnych na określony czas to oznacza to, że czynność ta podlega zastosowaniu art. 5 ust. 1 pkt 2 UFR in fine udostępnianie mienia do korzystania na innej podstawie niż najem i dzierżawa.

W konsekwencji, należy uznać, że zakładanie lokat bankowych przez FR wchodzi w zakres działalności gospodarczej FR określonej w art. 5 ust. 1 UFR, a tym samym przychód (dochód) z lokat w postaci odsetek podlega zwolnieniu z opodatkowania CIT na podstawie art. 6 ust 1 pkt 25 w związku z art. 6 ust. 7 updop oraz art. 5 ust. 1 pkt 2 UFR in fine.

Ad. 2

Dywidendy uzyskiwane ze spółek kapitałowych (tj. krajowych spółek z o.o. oraz spółek akcyjnych jak również ich zagranicznych odpowiedników) oraz udziały w zysku wypłacane przez krajowe spółki komandytowe oraz będące podatnikami CIT spółki jawne jak również ich zagraniczne odpowiedniki są zwolnione z CIT. Z analizy przeprowadzonej w ad. 1 powyżej wynika, że w ramach prowadzonej działalności gospodarczej FR może nabywać i zbywać udziały w spółkach z ograniczoną odpowiedzialnością. Jeśli chodzi o możliwość udziału w spółkach jawnych to wynika to a contrario z art. 1 ust.7 updop zgodnie z którym przepisy ustawy mają zastosowanie do spółek jawnych mających siedzibę lub zarząd na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej, których wspólnikiem jest co najmniej jedna fundacja rodzinna.

Z powyższej analizy wynika, że FR może być udziałowcem krajowej sp. z o.o. jak również krajowej spółki jawnej. W przepisach brak jest jakichkolwiek wskazań do uznania, że FR nie może być wspólnikiem spółki komandytowej (zarówno komplementariuszem jak i komandytariuszem) jak również spółki komandytowo-akcyjnej (zarówno komplementariuszem jak i akcjonariuszem).

Ponadto mając na uwadze brzmienie art. art. 5 ust. 1 pkt 3 UFR uczestnictwo FR w spółkach nie jest ograniczone jedynie do podmiotów krajowych, lecz dotyczy także podmiotów zagranicznych. Wskazać należy, że odmienna interpretacja przepisów UFR prowadziłaby do ich niezgodności z prawem unijnym, w szczególności z tzw. fundamentalnymi swobodami tj. swobodą przepływu kapitału oraz swobodą działalności gospodarczej (odpowiednio art. 63 TFUE oraz art. 49–55 TFUE). W konsekwencji, dochód z uzyskiwanych dywidend/udziałów w zyskach stanowiący wynik prowadzonej przez FR działalności gospodarczej będzie zwolniony z opodatkowania CIT.

Ad. 3

Przychód (dochód) w formie odsetek uzyskiwanych przez FR z tytułu posiadanych przez FR obligacji jest zwolniony z CIT.

W myśl art. 4 ust. 1 ustawy o obligacjach z dnia 15 stycznia 2015 r. obligacja jest papierem wartościowym emitowanym w serii, w którym emitent stwierdza, że jest dłużnikiem właściciela obligacji, zwanego dalej „obligatariuszem”, i zobowiązuje się wobec niego do spełnienia określonego świadczenia.

W konsekwencji, mając na uwadze treść, art. 5 ust. 1 pkt 4 UFR („nabywanie i zbywanie papierów wartościowych, instrumentów pochodnych i praw o podobnym charakterze”), nabywanie i zbywanie obligacji wchodzi w zakres działalności gospodarczej FR w ramach, której uzyskiwane przychody (dochody) są zwolnione z CIT. Ze względu na to, że celem przyświecającym obligatariuszowi nabywającemu obligacje jest uzyskanie świadczenia ze strony emitenta obligacji, którym najczęściej są odsetki logiczną konsekwencją prowadzenia przez FR działalności w zakresie nabywania i zbywania obligacji jest uzyskiwanie przychodu (dochodu) w formie odsetek od tychże obligacji, który podlega zwolnieniu z opodatkowania CIT na podstawie art. 6 ust 1 pkt 25 w związku z art. 6 ust. 7 updop oraz art. 5 ust. 1 pkt 4 UFR.

Ad. 4

Stosownie do art. 2 ust. 1 pkt 1 ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi (Dz. U. z 2021 r. poz. 328 z późn. zm.) [dalej Ustawa o OIF], instrumentami finansowymi są papiery wartościowe.

Natomiast art. 3 pkt 1 lit. a Ustawy o OIF stanowi, że papierami wartościowymi są: akcje, prawa poboru w rozumieniu przepisów Ustawy z dnia 15 września 2000 r. Kodeks spółek handlowych (Dz U. z 2020 r. poz. 1526 z późn. zm.) prawa do akcji, warranty subskrypcyjne, kwity depozytowe, obligacje, listy zastawne, certyfikaty inwestycyjne i inne zbywalne papiery wartościowe, w tym inkorporujące prawa majątkowe odpowiadające prawom wynikającym z akcji lub z zaciągnięcia długu, wyemitowane na podstawie właściwych przepisów prawa polskiego lub obcego. W konsekwencji, mając na uwadze treść, art. 5 ust. 1 pkt 4 UFR („nabywanie i zbywanie papierów wartościowych, instrumentów pochodnych i praw o podobnym charakterze”), nabywanie i zbywanie certyfikatów inwestycyjnych wchodzi w zakres działalności gospodarczej FR w ramach, której uzyskiwane przychody (dochody) są zwolnione z CIT. Konsekwencją prowadzenia przez FR działalności w zakresie nabywania i zbywania certyfikatów inwestycyjnych jest uzyskiwanie przychodu (dochodu) w formie wynagrodzenia z tytułu zbycia tychże certyfikatów, który podlega zwolnieniu z opodatkowania CIT na podstawie art. 6 ust 1 pkt 25 w związku z art. 6 ust. 7 updop oraz art. 5 ust. 1 pkt 4 UFR.

Ocena stanowiska

Stanowisko, które przedstawili Państwo we wniosku jest prawidłowe.

Uzasadnienie interpretacji indywidualnej

W myśl art. 4a pkt 36 ustawy dnia 15 lutego 1992 r. o podatku dochodowym od osób prawnych (t. j. Dz. U. z 2025 r. poz. 278 ze zm., dalej: „ustawa o CIT”):

Ilekroć w ustawie jest mowa o fundacji rodzinnej – oznacza to fundację rodzinną albo fundację rodzinną w organizacji w rozumieniu ustawy z dnia 26 stycznia 2023 r. o fundacji rodzinnej (Dz. U. poz. 326).

Zgodnie z art. 1 ustawy z dnia 26 stycznia 2023 r. o fundacji rodzinnej (Dz. U. z 2023 r. poz. 326, dalej: „ufr”):

Ustawa reguluje organizację i funkcjonowanie fundacji rodzinnej, w tym prawa i obowiązki fundatora i beneficjenta.

Z kolei zgodnie z art. 2 ust. 1 ufr:

Fundacja rodzinna jest osobą prawną utworzoną w celu gromadzenia mienia, zarządzania nim w interesie beneficjentów oraz spełniania świadczeń na rzecz beneficjentów. Fundator określa w statucie szczegółowy cel fundacji rodzinnej.

Art. 4 ust. 1 ufr stanowi, że

Fundacja rodzinna nabywa osobowość prawną z chwilą wpisu do rejestru fundacji rodzinnych.

Stosownie do art. 1 ust. 1 ustawy o CIT:

Ustawa reguluje opodatkowanie podatkiem dochodowym dochodów osób prawnych i spółek kapitałowych w organizacji.

W myśl art. 1 ust. 3 pkt 3 ustawy o CIT:

Przepisy ustawy mają również zastosowanie do fundacji rodzinnych w organizacji.

Zatem, fundacja rodzinna, jako osoba prawna podlegać będzie zasadom opodatkowania dochodów osób prawnych na mocy art. 1 ust. 1 ustawy o CIT.

Zgodnie z art. 6 ust. 1 pkt 25 ustawy o CIT:

Zwalnia się od podatku fundację rodzinną.

Zgodnie z art. 6 ust. 6-10 ustawa o CIT:

6. Zwolnienie, o którym mowa w ust. 1 pkt 25, nie ma zastosowania do podatku, o którym mowa w art. 24b i art. 24q.

7. Zwolnienie, o którym mowa w ust. 1 pkt 25, nie ma zastosowania do działalności gospodarczej fundacji rodzinnej wykraczającej poza zakres określony w art. 5 ustawy z dnia 26 stycznia 2023 r. o fundacji rodzinnej.

8. Zwolnienie, o którym mowa w ust. 1 pkt 25, nie ma zastosowania do osiąganych przez fundację rodzinną przychodów z najmu, dzierżawy lub innej umowy o podobnym charakterze, której przedmiotem jest przedsiębiorstwo, zorganizowana część przedsiębiorstwa lub składniki majątku służące prowadzeniu działalności przez beneficjenta, fundatora lub podmiot powiązany w rozumieniu art. 11a ust. 1 pkt 4 z fundacją rodzinną, beneficjentem lub fundatorem, przy czym wielkość udziałów i praw, o których mowa w art. 11a ust. 2 pkt 1, wynosi co najmniej 5%.

9. Fundacja rodzinna w organizacji traci prawo do zwolnienia, o którym mowa w ust. 1 pkt 25, w przypadku gdy nie została zgłoszona do rejestru fundacji rodzinnych w terminie sześciu miesięcy od dnia jej powstania albo postanowienie sądu rejestrowego odmawiające jej zarejestrowania stało się prawomocne, przy czym utrata prawa do zwolnienia następuje od dnia powstania fundacji rodzinnej w organizacji.

10. W przypadku, o którym mowa w ust. 9, fundacja rodzinna w organizacji jest obowiązana do:

1) złożenia zeznania, o którym mowa w art. 27 ust. 1, albo takich zeznań obejmujących okres od początku jej powstania oraz

2) zapłaty podatku wraz z odsetkami za zwłokę, przy czym odsetki nalicza się od następnego dnia po upływie terminu, o którym mowa w art. 27 ust. 1, do dnia zapłaty podatku włącznie.

Z powołanych przepisów wynika zatem, że co do zasady fundacje rodzinne są zwolnione z opodatkowania podatkiem dochodowym od osób prawnych, jednakże jak wskazano powyżej są pewne wyjątki.

Zwolnienie, o którym mowa w art. 6 ust. 1 pkt 25 ustawy o CIT nie znajdzie zastosowania do fundacji rodzinnych wykonujących działalność gospodarczą inną, niż działalność gospodarcza, której wykonywanie przez fundację rodzinną dopuszczają przepisy ustawy o fundacji rodzinnej.

Działalność prowadzona przez fundację rodzinną poza dozwolonym zakresem wskazanym w ww. art. 5 ufr, będzie podlegała opodatkowaniu na podstawie przepisu art. 24r ustawy o CIT, zgodnie z którym:

1. W zakresie w jakim fundacja rodzinna prowadzi działalność gospodarczą wykraczającą poza zakres określony w art. 5 ustawy z dnia 26 stycznia 2023 r. o fundacji rodzinnej stawka podatku, o którym mowa w art. 19, wynosi 25% podstawy opodatkowania.

2. Do fundacji rodzinnej, o której mowa w ust. 1, przepis art. 15 ust. 2 stosuje się odpowiednio.

3. Do fundacji rodzinnej, o której mowa w ust. 1, nie stosuje się zwolnień i odliczeń określonych w art. 17-18f.

Wskazać należy, że fundacja rodzinna co do zasady nie będzie mogła wykonywać działalności gospodarczej w rozumieniu art. 3 ustawy z dnia 6 marca 2018 r. – Prawo przedsiębiorców (t. j. Dz. U. z 2024 r. poz. 236 ze zm., dalej: „prawo przedsiębiorców”). Wyjątek ma stanowić działalność, o której mowa w art. 5 ust. 1 ufr.

Zgodnie z art. 5 ufr:

1. Fundacja rodzinna może wykonywać działalność gospodarczą w rozumieniu art. 3 ustawy z dnia 6 marca 2018 r. - Prawo przedsiębiorców (Dz.U. z 2023 r. poz. 221) tylko w zakresie:

1) zbywania mienia, o ile mienie to nie zostało nabyte wyłącznie w celu dalszego zbycia;

2) najmu, dzierżawy lub udostępniania mienia do korzystania na innej podstawie;

3) przystępowania do spółek handlowych, funduszy inwestycyjnych, spółdzielni oraz podmiotów o podobnym charakterze, mających swoją siedzibę w kraju albo za granicą, a także uczestnictwa w tych spółkach, funduszach, spółdzielniach oraz podmiotach;

4) nabywania i zbywania papierów wartościowych, instrumentów pochodnych i praw o podobnym charakterze;

5) udzielania pożyczek:

a) spółkom kapitałowym, w których fundacja rodzinna posiada udziały albo akcje,

b) spółkom osobowym, w których fundacja rodzinna uczestniczy jako wspólnik,

c) beneficjentom;

6) obrotu zagranicznymi środkami płatniczymi należącymi do fundacji rodzinnej w celu dokonywania płatności związanych z działalnością fundacji rodzinnej;

7) produkcji przetworzonych w sposób inny niż przemysłowy produktów roślinnych i zwierzęcych, z wyjątkiem przetworzonych produktów roślinnych i zwierzęcych uzyskanych w ramach prowadzonych działów specjalnych produkcji rolnej oraz produktów opodatkowanych podatkiem akcyzowym, o ile ilość produktów roślinnych lub zwierzęcych pochodzących z własnej uprawy, hodowli lub chowu, użytych do produkcji danego produktu stanowi co najmniej 50% tego produktu;

8) gospodarki leśnej.

2. Działalność, o której mowa w ust. 1 pkt 7 i 8, fundacja rodzinna może wykonywać wyłącznie w związku z prowadzonym gospodarstwem rolnym.

3. Przepis ust. 1 pkt 1 nie dotyczy praw wynikających z przystąpienia do podmiotów, o których mowa w ust. 1 pkt 3, i uczestnictwa w tych podmiotach oraz składników mienia, o których mowa w ust. 1 pkt 4.

Biorąc pod uwagę powyższe, dla celów opodatkowania fundacji rodzinnej szczególne znaczenie ma prawidłowe ustalenie, czy fundacja ta prowadzi działalność zgodnie ze wskazanymi przez ustawodawcę wymogami. Zgodnie bowiem z art. 24r ustawy o CIT w zakresie, w jakim fundacja rodzinna prowadzi działalność gospodarczą wykraczającą poza zakres określony w art. 5 ufr, stawka CIT wynosi 25% podstawy opodatkowania.

Państwa wątpliwości w zakresie pytania oznaczonego we wniosku nr 1 dotyczą ustalenia, czy w uzyskiwane przez FR albo FRwO odsetki od lokat bankowych są zwolnione z opodatkowania CIT.

Oceniając czy dana „aktywność” Fundacji mieści się w katalogu zawartym w art. 5 ust. 1 pkt 1-8 ustawy o FR, należy na wstępie ocenić, czy można ją uznać za działalność gospodarczą w rozumieniu art. 3 ustawy z dnia 6 marca 2018 r. – Prawo przedsiębiorców (t. j. Dz. U. z 2025 r. poz. 1480). Zgodnie z tym przepisem:

Działalnością gospodarczą jest zorganizowana działalność zarobkowa, wykonywana we własnym imieniu i w sposób ciągły.

Zakładanie lokat terminowych w bankach nie stanowi działalności gospodarczej w rozumieniu art. 3 Prawa przedsiębiorców, a osiągane przez fundację rodzinną przychody z tytułu odsetek od lokat bankowych są zwolnione z podatku dochodowego od osób prawnych na podstawie art. 6 ust. 1 pkt 25 ustawy o CIT. Jednak w przypadku ziszczenia się okoliczności, wskazanych w art. 6 ust. 9 ustawy o CIT, FRwO traci prawo do zwolnienia i zobowiązana będzie do zapłaty podatku dochodowego od osób prawnych.

Zatem Państwa stanowisko w zakresie pytania nr 1 jest prawidłowe.

Państwa wątpliwości w zakresie pytania oznaczonego we wniosku nr 2 dotyczą ustalenia czy dywidendy uzyskiwane przez FR albo FRwO jako akcjonariusza/udziałowca spółek kapitałowych (tj. krajowych spółek z o.o. oraz spółek akcyjnych jak również ich zagranicznych odpowiedników) będą zwolnione z CIT

Na gruncie art. 5 ust. 1 pkt 3 ufr, fundacja rodzinna może przystępować do spółek handlowych i innych wymienionych w tym przepisie podmiotów, uczestniczyć w nich oraz wykonywać wszelkie prawa wynikające z tych tytułów, również z nich występować, czy zbywać części udziału.

Stwierdzić zatem należy, że skoro działalność w zakresie przystępowania do spółek kapitałowych, mieści się w zakresie określonym w art. 5 ufr, to otrzymane dywidendy o których mowa we wniosku, będą mogły korzystać ze zwolnienia, określonego w art. 6 ust. 1 pkt 25 ustawy o CIT. Natomiast w przypadku ziszczenia się okoliczności, wskazanych w art. 6 ust. 9 ustawy o CIT, FRwO traci prawo do zwolnienia i zobowiązana będzie do zapłaty podatku dochodowego od osób prawnych.

Zatem Państwa stanowisko w zakresie pytania nr 2 jest prawidłowe.

Odnosząc się do ww. pytania nr 3 dotyczącego ustalenia, kwestii ustalenia, czy odsetki uzyskiwane przez FR albo FRwO z tytułu posiadanych obligacji są zwolnione z CIT w pierwszej kolejności należy zbadać, czy przychody fundacji rodzinnej z tytułu nabycia i zbycia obligacji, będą mieściły się w zakresie działalności wskazanym w art. 5 ust. 1 pkt 4 ufr.

W uzasadnieniu do projektu ustawy o fundacji rodzinnej (Druk nr 2798) wskazano, że majątek fundacji rodzinnej, rozumiany jako aktywa, będzie stanowić mienie w rozumieniu Kodeksu cywilnego. Wyposażenie fundacji rodzinnej w początkowe aktywa będzie zadaniem fundatora, który przeniesie mienie przeznaczone na realizację celów fundacji rodzinnej i tym samym zasili początkowo fundusz założycielski. Wartość aktywów fundacji rodzinnej nie powinna być niższa niż 100 000 zł.

Analizując zagadnienie objęte pytaniem nr 3 należy przywołać przepisy ustawy z dnia 15 stycznia 2015 roku o obligacjach (t. j. Dz. U. z 2025 r., poz. 1667 ze zm., dalej: „ustawa o obligacjach”).

Zgodnie z art. 2 ustawy o obligacjach:

Obligacje mogą emitować:

1) osoby prawne, w tym osoby prawne mające siedzibę poza terytorium Rzeczypospolitej Polskiej:

a) prowadzące działalność gospodarczą lub

b) utworzone wyłącznie w celu przeprowadzenia emisji obligacji,

2) osoby prawne upoważnione do emisji obligacji na podstawie odrębnych ustaw,

3) spółki komandytowo-akcyjne,

4) spółdzielcze kasy oszczędnościowo-kredytowe oraz Krajowa Spółdzielcza Kasa Oszczędnościowo-Kredytowa,

5) gminy, powiaty oraz województwa, zwane dalej "jednostkami samorządu terytorialnego", a także związki tych jednostek oraz jednostki władz regionalnych lub lokalnych innego niż Rzeczpospolita Polska państwa członkowskiego Unii Europejskiej,

6) instytucje finansowe, których członkiem jest Rzeczpospolita Polska lub Narodowy Bank Polski, lub przynajmniej jedno z państw należących do Organizacji Współpracy Gospodarczej i Rozwoju (OECD), lub bank centralny takiego państwa, lub instytucje, z którymi Rzeczpospolita Polska zawarła umowy regulujące działalność takich instytucji na terenie Rzeczypospolitej Polskiej i zawierające stosowne postanowienia dotyczące emisji obligacji

- zwane dalej "emitentami".

Stosowanie do art. 4 ust. 1 ustawy o obligacjach:

Obligacja jest papierem wartościowym emitowanym w serii, w którym emitent stwierdza, że jest dłużnikiem właściciela obligacji, zwanego dalej "obligatariuszem", i zobowiązuje się wobec niego do spełnienia określonego świadczenia.

Możliwość nabywania i zbywania papierów wartościowych przez fundacje rodzinne, a do takich zaliczają się obligacje, została wymieniona w art. 5 ust. 1 pkt 4 ufr, a więc mieści się w zakresie dozwolonej działalność fundacji rodzinnej. Uzyskanie przychodów (dochodów) związanych z tą działalnością, w tym odsetek od obligacji, nie skutkuje wyłączeniem ze zwolnienia, na podstawie art. 6 ust. 1 pkt 25 ustawy o CIT. Jednak w przypadku ziszczenia się okoliczności, wskazanych w art. 6 ust. 9 ustawy o CIT, FRwO traci prawo do zwolnienia i zobowiązana będzie do zapłaty podatku dochodowego od osób prawnych.

Tym samym Państwa stanowisko w zakresie pytania nr 3 jest prawidłowe

Państwa wątpliwości w zakresie pytania oznaczonego we wniosku nr 4 dotyczą kwestii ustalenia, czy wynagrodzenie z tytułu umorzenia przez FR albo FRwO certyfikatów inwestycyjnych funduszu inwestycyjnego zamkniętego będzie zwolnione z CIT.

W tej kwestii istotne znaczenie mają regulacje zawarte w ustawie z dnia 27 maja 2004 r. o funduszach inwestycyjnych i zarządzaniu alternatywnymi funduszami inwestycyjnymi (t. j. Dz. U. z 2024 r. poz. 1034 ze zm., dalej: „ustawa o funduszach”).

Fundusze inwestycyjne emitują certyfikaty inwestycyjne, które są niepodzielne oraz mogą być papierami wartościowymi imiennymi lub na okaziciela.

Zgodnie z art. 121 ust. 5 ustawy o funduszach:

Certyfikaty inwestycyjne umarza się wyłącznie w przypadkach przewidzianych w ustawie.

Zgodnie z art. 138 ustawy o funduszach:

Fundusz inwestycyjny zamknięty nie może nabywać certyfikatów inwestycyjnych, które wyemitował, z wyjątkiem wykupu certyfikatów inwestycyjnych, w przypadku określonym w art. 139.

Artykuł 139 ust. 1-2 ustawy o funduszach wskazuje:

1. Fundusz inwestycyjny zamknięty może wykupywać certyfikaty inwestycyjne, które wyemitował, jeżeli statut funduszu tak stanowi.

2. Fundusz inwestycyjny zamknięty może wykupywać tylko certyfikaty w pełni opłacone.

Natomiast zgodnie z art. 139 ust. 6 ustawy o funduszach:

Z chwilą wykupienia przez fundusz inwestycyjny zamknięty certyfikaty inwestycyjne są umarzane z mocy prawa.

Stosownie do art. 2 ust. 1 pkt 1 ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi (t. j. Dz. U. z 2024 r. poz. 772 ze zm., dalej: „Ustawa o OIF”),

instrumentami finansowymi w rozumieniu ustawy są papiery wartościowe.

Natomiast art. 3 pkt 1 lit. a Ustawy o OIF stanowi, że:

Ilekroć w ustawie jest mowa o papierach wartościowych - rozumie się przez to: akcje, prawa poboru w rozumieniu przepisów ustawy z dnia 15 września 2000 r. - Kodeks spółek handlowych (Dz.U. z 2024 r. poz. 18 i 96), prawa do akcji, warranty subskrypcyjne, kwity depozytowe, obligacje, listy zastawne, certyfikaty inwestycyjne, bankowe prawa pochodne w rozumieniu przepisów ustawy z dnia 29 sierpnia 1997 r. - Prawo bankowe (Dz.U. z 2023 r. poz. 2488) i inne zbywalne papiery wartościowe, w tym inkorporujące prawa majątkowe odpowiadające prawom wynikającym z akcji lub z zaciągnięcia długu, wyemitowane na podstawie właściwych przepisów prawa polskiego lub obcego ,

Na podstawie cytowanego wyżej art. 5 ust. 1 pkt 3 ufr, fundacja rodzinna może wykonywać działalność gospodarczą w zakresie przystępowania do spółek handlowych, funduszy inwestycyjnych, spółdzielni oraz podmiotów o podobnym charakterze, mających swoją siedzibę w kraju albo za granicą, a także uczestnictwa w tych spółkach, funduszach, spółdzielniach oraz podmiotach.

Z art. 5 ust. 1 pkt 1 ufr wynika, że fundacja może wykonywać działalność gospodarczą w zakresie zbywania mienia, o ile mienie to nie zostało nabyte wyłącznie w celu dalszego zbycia.

Przepis ten na podstawie art. 5 ust. 3 ufr, nie dotyczy nabywania i praw wynikających z przystąpienia do podmiotów, o których mowa w ust. 1 pkt 3, i uczestnictwa w tych podmiotach oraz składników mienia, o których mowa w ust. 1 pkt 4.

Zatem, nabywanie i zbywanie certyfikatów inwestycyjnych wchodzi w zakres dozwolonej działalności gospodarczej fundacji rodzinnej.

W związku z tym, otrzymane przez fundację rodzinną wynagrodzenie z tytułu umorzenia przez FR albo FRwO certyfikatów inwestycyjnych funduszu inwestycyjnego zamkniętego jest wynikiem dozwolonej działalności fundacji rodzinnej, a tym samym jest zwolnione z opodatkowania na podstawie art. 6 ust. 1 pkt 25 ustawy o CIT. Jednak w przypadku ziszczenia się okoliczności, wskazanych w art. 6 ust. 9 ustawy o CIT, FRwO traci prawo do zwolnienia i zobowiązana będzie do zapłaty podatku dochodowego od osób prawnych.

Zatem Państwa stanowisko w zakresie pytania nr 4 jest prawidłowe

Dodatkowe informacje

Informacja o zakresie rozstrzygnięcia

Interpretacja dotyczy zdarzenia przyszłego, które Państwo przedstawili i stanu prawnego, który obowiązuje w dniu wydania interpretacji.

Pouczenie o funkcji ochronnej interpretacji

- Funkcję ochronną interpretacji indywidualnych określają przepisy art. 14k-14nb ustawy z dnia 29 sierpnia 1997 r. – Ordynacja podatkowa (t. j. Dz. U. z 2025 r. poz. 111 ze zm.). Interpretacja będzie mogła pełnić funkcję ochronną, jeśli Państwa sytuacja będzie zgodna (tożsama) z opisem stanu faktycznego lub zdarzenia przyszłego i zastosują się Państwo do interpretacji.

- Zgodnie z art. 14na § 1 Ordynacji podatkowej:

Przepisów art. 14k-14n Ordynacji podatkowej nie stosuje się, jeśli stan faktyczny lub zdarzenie przyszłe będące przedmiotem interpretacji indywidualnej jest elementem czynności, które są przedmiotem decyzji wydanej:

1) z zastosowaniem art. 119a;

2) w związku z wystąpieniem nadużycia prawa, o którym mowa w art. 5 ust. 5 ustawy z dnia 11 marca 2004 r. o podatku od towarów i usług;

3) z zastosowaniem środków ograniczających umowne korzyści.

- Zgodnie z art. 14na § 2 Ordynacji podatkowej:

Przepisów art. 14k-14n nie stosuje się, jeżeli korzyść podatkowa, stwierdzona w decyzjach wymienionych w § 1, jest skutkiem zastosowania się do utrwalonej praktyki interpretacyjnej, interpretacji ogólnej lub objaśnień podatkowych.

Pouczenie o prawie do wniesienia skargi na interpretację

Mają Państwo prawo do zaskarżenia tej interpretacji indywidualnej do Wojewódzkiego Sądu Administracyjnego. Zasady zaskarżania interpretacji indywidualnych reguluje ustawa z dnia 30 sierpnia 2002 r. Prawo o postępowaniu przed sądami administracyjnymi (t. j. Dz. U. z 2024 r. poz. 935 ze zm.; dalej jako „PPSA”).

Skargę do Sądu wnosi się za pośrednictwem Dyrektora KIS (art. 54 § 1 PPSA). Skargę należy wnieść w terminie trzydziestu dni od dnia doręczenia interpretacji indywidualnej (art. 53 § 1 PPSA):

- w formie papierowej, w dwóch egzemplarzach (oryginał i odpis) na adres: Krajowa Informacja Skarbowa, ul. Warszawska 5, 43-300 Bielsko-Biała (art. 47 § 1 PPSA), albo

-  w formie dokumentu elektronicznego, w jednym egzemplarzu (bez odpisu), na adres Krajowej Informacji Skarbowej na platformie ePUAP: /KIS/wnioski albo /KIS/SkrytkaESP (art. 47 § 3 i art. 54 § 1a PPSA).

Skarga na interpretację indywidualną może opierać się wyłącznie na zarzucie naruszenia przepisów postępowania, dopuszczeniu się błędu wykładni lub niewłaściwej oceny co do zastosowania przepisu prawa materialnego. Sąd jest związany zarzutami skargi oraz powołaną podstawą prawną (art. 57a PPSA).

Podstawa prawna dla wydania interpretacji

Podstawą prawną dla wydania tej interpretacji jest art. 13 § 2a oraz art. 14b § 1 Ordynacji podatkowej.